到期日對(duì)于平息債券的價(jià)值有著直接的影響，主要表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：

一是市場(chǎng)利率變動(dòng)。當(dāng)市場(chǎng)利率發(fā)生變化時(shí)，債券的價(jià)值也會(huì)變化，因此債券的到期日越早，債券價(jià)值的變動(dòng)更大。例如，假設(shè)有一張債券的原始利率是4%，由于市場(chǎng)利率的變化，后續(xù)利率上升到5%，那么債券在到期前的凈價(jià)值會(huì)比當(dāng)初發(fā)行時(shí)要低，即“票面價(jià)值”會(huì)發(fā)生改變。

第二，債券折舊率。由于債券的折舊率隨著到期日的增加而增加，因此到期時(shí)債券的價(jià)值也會(huì)發(fā)生改變。折舊率是指折現(xiàn)債券的凈價(jià)值比債券發(fā)行價(jià)值的百分比。例如，假設(shè)一張債券最初價(jià)值為1000美元，在1年期到期時(shí)，債券的折舊率可能會(huì)達(dá)到20%，即債券的價(jià)值僅為800美元，而不是1000美元。

最后，到期日也會(huì)影響債券的價(jià)值，因?yàn)榈狡谌赵浇咏?，債券的收益率越低。債券到期時(shí)的收益率取決于當(dāng)時(shí)的市場(chǎng)利率，所以當(dāng)債券的到期日越接近時(shí)，債券的價(jià)值就越低。

總而言之，債券到期日對(duì)債券價(jià)值的影響在于市場(chǎng)利率和折舊率的變化，以及債券到期時(shí)的收益率發(fā)生變化。債券到期日的變化會(huì)影響債券價(jià)值，從而影響投資者從市場(chǎng)上獲取的投資收益。

拓展知識(shí)：平息債券是一種帶有一定利率的固定利率債券，主要特點(diǎn)是，債券發(fā)行時(shí)和到期時(shí)的利率都是恒定的，不會(huì)隨著時(shí)間的變化而改變，通常會(huì)隨著市場(chǎng)利率的變動(dòng)而發(fā)生變動(dòng)。此外，平息債券也會(huì)隨著投資期限的延長(zhǎng)而折舊，投資者可以獲取其固定利息收益以及債券到期日的本金回報(bào)。