對于D選項，如果兩種證券中，是有風險資產(chǎn)+無風險資產(chǎn)的組合，那么相關系數(shù)等于0，那么證券組合的標準差等于有風險的證券資產(chǎn)標準差*風險資產(chǎn)占總資產(chǎn)的比重，不是正好等于證券報酬率標準差的加權(quán)平均數(shù)嗎？

答： 同學，你好。不是這么算的。

[多選題] 下列關于β系數(shù)和標準差的說法中，正確的有（?。?。A．如果一項資產(chǎn)的β＝0.5，表明它的系統(tǒng)風險是市場組合系統(tǒng)風險的0.5倍B．無風險資產(chǎn)的β＝0C．無風險資產(chǎn)的標準差＝0D．投資組合的β系數(shù)等于組合中各證券β系數(shù)之和

答： 同學 你好 ABC 投資組合的β系數(shù)等于組合中各證券β系數(shù)的加權(quán)平均數(shù)，所以選項D的說法錯誤。

報考2022年中級會計職稱對學歷有什么要求？

答： 報名中級資格考試，除具備基本條件外，還必須具備下列條件之一

現(xiàn)在有兩種證券構(gòu)成的組合，下列說法中正確的有（?。?。A、相關系數(shù)＝1時，組合報酬率的標準差等于兩種證券報酬率標準差的加權(quán)平均數(shù) B、相關系數(shù)＝1時，組合報酬率的標準差等于兩種證券報酬率標準差的算術平均數(shù) C、相關系數(shù)＝－1時，組合報酬率的標準差等于兩種證券報酬率標準差差額絕對值的一半 D、相關系數(shù)小于1時，在兩種證券報酬率的標準差和投資比例均不為0的情況下，組合報酬率的標準差一定小于兩種證券報酬率標準差的加權(quán)平均數(shù)

答： 【正確答案】 AD 【答案解析】 根據(jù)兩種證券組合報酬率的標準差表達式可知：（1）當r12＝1時，σP＝A1σ1+A2σ2，即組合報酬率的標準差等于兩種證券報酬率標準差的加權(quán)平均數(shù)，選項A的說法正確；假設兩種證券等比例投資，即投資比例均為1/2，相關系數(shù)為1，則σP＝（σ1+σ2）/2，即組合報酬率的標準差等于兩種證券報酬率標準差的算術平均數(shù)。選項B缺少“兩種證券投資比例相等”這一條件，所以不正確。（2）當r12＝-1時，σP＝|（A1σ1-A2σ2）|，在兩種證券等比例投資的情況下，σP＝|（σ1-σ2）/2|，即組合報酬率的標準差等于兩種證券報酬率標準差差額絕對值的一半，選項C缺少“兩種證券投資比例相等”這一條件，選項C的說法不正確。（3）當r12<1且兩種證券報酬率標準差均不為0，有（A12σ12+2 A1σ1 A2σ2r12+A22σ22)1/2<A1σ1+A2σ2，因此選項D的說法正確。