證券組合風(fēng)險(xiǎn)旨在描述不同類型的證券的協(xié)同作用，以及多個證券的共同行為導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)。它是證券投資組合風(fēng)險(xiǎn)的一個綜合因素。證券組合風(fēng)險(xiǎn)通常分為三類：市場風(fēng)險(xiǎn)、行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)和貨幣風(fēng)險(xiǎn)。

市場風(fēng)險(xiǎn)是指證券投資組合中的市場因素所導(dǎo)致的單位市值變化。市場風(fēng)險(xiǎn)的大小取決于投資者的投資組合結(jié)構(gòu)，特別是投資的證券的權(quán)重，以及相關(guān)市場的流動性和波動性。市場風(fēng)險(xiǎn)是一種外部風(fēng)險(xiǎn)，它受他國的經(jīng)濟(jì)狀況及政治環(huán)境的影響。

行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)是指投資組合中的證券的行業(yè)收益和影響效應(yīng)所導(dǎo)致的單位市值變化，它具有非常強(qiáng)的行業(yè)特性。投資組合中行業(yè)中的證券，對行業(yè)影響越大，則行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)也就越大。投資者可以通過定期把行業(yè)中的股票加權(quán)，以確保投資組合的行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)在可接受的范圍內(nèi)。

貨幣風(fēng)險(xiǎn)是指證券投資組合中的外國貨幣收益所導(dǎo)致的市值變化。貨幣風(fēng)險(xiǎn)受國家經(jīng)濟(jì)狀況及貨幣政策的影響，如匯率變動等。整個投資組合中外國貨幣占比越大，貨幣風(fēng)險(xiǎn)也就越大。投資者可以通過多頭頭寸把投資組合中外國貨幣可接受的范圍內(nèi)。

證券組合風(fēng)險(xiǎn)是證券投資組合結(jié)構(gòu)及行為所帶來的額外風(fēng)險(xiǎn)，需要投資者仔細(xì)結(jié)合實(shí)際投資市場，把握投資的時機(jī)，以及避免過大的風(fēng)險(xiǎn)。投資者也可以對組合中的各個成分進(jìn)行分組投資，從而有效控制風(fēng)險(xiǎn)。

拓展知識：多頭頭寸是指投資者通過買入外匯或期貨合約，期望匯率或期貨價(jià)格上升，而產(chǎn)生的收益。這種策略實(shí)施的過程中，投資者可以根據(jù)自己的風(fēng)險(xiǎn)承受能力，適當(dāng)?shù)目刂曝泿疟Ｖ档膫}位，從而使資產(chǎn)的多頭頭寸承擔(dān)的貨幣風(fēng)險(xiǎn)更小。