經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流增加的原因

經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流增加說明了應(yīng)收賬款增加.相反,經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額是負(fù)數(shù),說明應(yīng)收賬款減少;存貨增長了,說明企業(yè)賬款回收尚可,但原料購置用資金量大于貨款回收量,注意是否有積壓庫存的情況存在.

現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比率注意問題

一是對經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量的計(jì)量.企業(yè)的現(xiàn)金流量分為三大類,即經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量、籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量.計(jì)算企業(yè)現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比率時(shí)所取的數(shù)值僅為經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量.這是因?yàn)槠髽I(yè)的現(xiàn)金流量來源主要取決于該企業(yè)的經(jīng)營活動(dòng),評價(jià)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況也主要是為了衡量企業(yè)的經(jīng)營活動(dòng)業(yè)績.投資及籌資活動(dòng)僅起到輔助作用且其現(xiàn)金流量具有偶然性、非正常性,因此用經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量來評價(jià)企業(yè)業(yè)績更具有可比性.

二是對流動(dòng)負(fù)債總額的計(jì)量.流動(dòng)負(fù)債總額中包含有預(yù)收賬款.由于預(yù)收賬款并不需要企業(yè)當(dāng)期用現(xiàn)金來償付,因此在衡量企業(yè)短期償債能力時(shí)應(yīng)將其從流動(dòng)負(fù)債中扣除.對于預(yù)收賬款數(shù)額不大的企業(yè),可以不予考慮.但如果一個(gè)企業(yè)存在大量的預(yù)收賬款,則必須考慮其對指標(biāo)的影響程度,進(jìn)行恰當(dāng)?shù)姆治鎏幚?

另外,經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量是過去一個(gè)會(huì)計(jì)年度的經(jīng)營結(jié)果,而流動(dòng)負(fù)債則是未來一個(gè)會(huì)計(jì)年度需要償還的債務(wù),二者的會(huì)計(jì)期間不同.因此,這個(gè)指標(biāo)是建立在以過去一年的現(xiàn)金流量來估計(jì)未來一年的現(xiàn)金流量的假設(shè)基礎(chǔ)之上的.使用這一財(cái)務(wù)比率時(shí),需要考慮未來一個(gè)會(huì)計(jì)年度影響經(jīng)營活動(dòng)的現(xiàn)金流量變動(dòng)的因素.

經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金凈流量反映出的財(cái)務(wù)狀況

初創(chuàng)期

1、當(dāng)經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金凈流量為負(fù)數(shù),投資活動(dòng)現(xiàn)金凈流量為負(fù)數(shù),籌資活動(dòng)現(xiàn)金凈流量為正數(shù)時(shí),表明該企業(yè)處于產(chǎn)品初創(chuàng)期.在這個(gè)階段企業(yè)需要投入大量資金,形成生產(chǎn)能力,開拓市場,其資金來源只有舉債、融資等籌資活動(dòng).

發(fā)展期

2、當(dāng)經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金凈流量為正數(shù),投資活動(dòng)現(xiàn)金凈流量為負(fù)數(shù),籌資活動(dòng)現(xiàn)金凈流量為正數(shù)時(shí),可以判斷企業(yè)處于高速發(fā)展期.這時(shí)產(chǎn)品迅速占領(lǐng)市場,銷售呈現(xiàn)快速上升趨勢,表現(xiàn)為經(jīng)營活動(dòng)中大量貨幣資金回籠,同時(shí)為了擴(kuò)大市場份額,企業(yè)仍需要大量追加投資,而僅靠經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量凈額可能無法滿足所需投資,必須籌集必要的外部資金作為補(bǔ)充.

成熟期

3、當(dāng)經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金凈流量為正數(shù),投資活動(dòng)現(xiàn)金凈流量為正數(shù),籌資活動(dòng)現(xiàn)金凈流量為負(fù)數(shù)時(shí),表明企業(yè)進(jìn)入產(chǎn)品成熟期.在這個(gè)階段產(chǎn)品銷售市場穩(wěn)定,已進(jìn)入投資回收期,但很多外部資金需要償還,以保持企業(yè)良好的資信程度.

衰退期

4、當(dāng)經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金凈流量為負(fù)數(shù),投資活動(dòng)現(xiàn)金凈流量為正數(shù),籌資活動(dòng)現(xiàn)金凈流量為負(fù)數(shù)時(shí),可以認(rèn)為企業(yè)處于衰退期.這個(gè)時(shí)期的特征是:市場萎縮,產(chǎn)品銷售的市場占有率下降,經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流入小于流出,同時(shí)企業(yè)為了應(yīng)付債務(wù)不得不大規(guī)模收回投資以彌補(bǔ)現(xiàn)金的不足.

經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流增加的原因會(huì)計(jì)學(xué)堂小編就給大家講完了,如果應(yīng)收賬款增加了的話經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流就會(huì)增加,同時(shí)小編從初創(chuàng)期、發(fā)展期、成熟期、衰退期四個(gè)時(shí)期為大家講解了現(xiàn)金凈流量所表現(xiàn)出的財(cái)務(wù)狀況,大家看完有任何問題都可以來本網(wǎng)站,更多名師為您保駕護(hù)航.