追夢 追問

2017-08-18 14:31

@李愛文老師:我不懂其原理，請老師分析下

李愛文老師 解答

2017-08-18 19:37

完全負(fù)相關(guān)得到的是一個(gè)無風(fēng)險(xiǎn)組合，得到一個(gè)穩(wěn)定的收益率。 
相關(guān)系數(shù)是-1，就是負(fù)相關(guān)的計(jì)算公式

追夢 追問

2017-08-18 20:47

@李愛文老師:老師，相關(guān)系數(shù)和系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)，到底怎么區(qū)別，我頭都暈了，說的越通俗越好，謝謝！

李愛文老師 解答

2017-08-19 10:01

相關(guān)系數(shù)的值介于–1與+1之間，即–1≤r≤+1。其性質(zhì)如下：  
1、當(dāng)r>0時(shí)，表示兩變量正相關(guān)，r<0時(shí)，兩變量為負(fù)相關(guān)。  
2、當(dāng)|r|=1時(shí)，表示兩變量為完全線性相關(guān)，即為函數(shù)關(guān)系。  
3、當(dāng)r=0時(shí)，表示兩變量間無線性相關(guān)關(guān)系。  
4、當(dāng)0<|r|<1時(shí)，表示兩變量存在一定程度的線性相關(guān)。且|r|越接近1，兩變量間線性關(guān)系越密切；|r|越接近于0，表示兩變量的線性相關(guān)越弱。  
組合風(fēng)險(xiǎn)越小不代表說小于單個(gè)證券的風(fēng)險(xiǎn)。 
證券間的相關(guān)系數(shù)是用來分析評判證券投資組合的風(fēng)險(xiǎn)，相關(guān)系數(shù)等于1，組合風(fēng)險(xiǎn)等于各個(gè)證券風(fēng)險(xiǎn)的加權(quán)平均數(shù)；相關(guān)系數(shù)小于1，組合風(fēng)險(xiǎn)小于各個(gè)證券風(fēng)險(xiǎn)的加權(quán)平均數(shù)；即任何時(shí)候，只要新加入的資產(chǎn)與現(xiàn)有組合的相關(guān)系數(shù)小于1，都會是該組合收益。

追夢 追問

2017-08-19 10:44

相關(guān)系數(shù)等于1，組合風(fēng)險(xiǎn)等于各個(gè)證券風(fēng)險(xiǎn)的加權(quán)平均數(shù)；相關(guān)系數(shù)小于1，組合風(fēng)險(xiǎn)小于各個(gè)證券風(fēng)險(xiǎn)的加權(quán)平均數(shù)；即任何時(shí)候，只要新加入的資產(chǎn)與現(xiàn)有組合的相關(guān)系數(shù)小于1，都會是該組合收益。老師，能舉個(gè)生活例子解析一下嗎？

李愛文老師 解答

2017-08-19 10:49

這個(gè)實(shí)際生活中就是如購買股票、購期貨之間的降低組合風(fēng)險(xiǎn)，進(jìn)行選擇不同的股票進(jìn)行投資；選擇不同的期貨進(jìn)行投資。不在一棵樹上吊死